What is Mutual Funds?

 What is Mutual Funds ? म्यूचुअल फंड क्या है ?

म्यूचुअल फंड क्या है?

एक म्यूचुअल फंड अनिवार्य रूप से धन का एक सामान्य पूल होता है जिसमें निवेशक अपना योगदान देते हैं। यह सामूहिक राशि तब फंड के निवेश उद्देश्य के अनुसार निवेश की जाती है।

पैसा स्टॉक, बॉन्ड, मनी मार्केट इंस्ट्रूमेंट्स, गोल्ड और अन्य समान परिसंपत्तियों में निवेश किया जा सकता है।

ये फंड मनी मैनेजर्स या फंड मैनेजरों द्वारा संचालित किए जाते हैं, जो निवेशकों के लिए राशि की वृद्धि या प्रशंसा बनाने के लिए निर्दिष्ट निवेश उद्देश्य प्रयास के अनुरूप निवेश करते हैं।

उदाहरण के लिए, एक डेट फंड का निश्चित आय उपकरणों या बॉन्ड, सरकारी प्रतिभूतियों, डिबेंचर, इत्यादि जैसे उत्पादों में निवेश करने के लिए इसका निर्दिष्ट उद्देश्य होगा।

इसी तरह, एक इक्विटी फंड स्टॉक और अन्य इक्विटी इंस्ट्रूमेंट्स में निवेश करेगा।

म्यूचुअल फंड एक ऐसी कंपनी है जो कई निवेशकों से धन प्राप्त करती है और स्टॉक, बॉन्ड और अल्पकालिक ऋण जैसी प्रतिभूतियों में धन का निवेश करती है।

म्यूचुअल फंड की संयुक्त होल्डिंग्स को इसके पोर्टफोलियो के रूप में जाना जाता है। निवेशक म्यूचुअल फंड में शेयर खरीदते हैं।

प्रत्येक शेयर फंड में एक निवेशक के हिस्से के स्वामित्व और उससे उत्पन्न आय का प्रतिनिधित्व करता है।

म्यूचुअल फंड एक निवेश वाहन है, जहां कई निवेशक एक अवधि में अपनी पूंजी पर रिटर्न अर्जित करने के लिए अपने पैसे को जमा करते हैं।

फंड का यह कोष एक निवेश पेशेवर द्वारा प्रबंधित किया जाता है जिसे फंड मैनेजर या पोर्टफोलियो मैनेजर के रूप में जाना जाता है।

बॉन्ड, स्टॉक, गोल्ड और अन्य परिसंपत्तियों जैसे विभिन्न प्रतिभूतियों में कॉर्पस का निवेश करना और संभावित रिटर्न प्रदान करना उसका काम है।

निवेश पर लाभ (या हानि) निवेशकों द्वारा सामूहिक रूप से फंड में उनके योगदान के अनुपात में साझा किए जाते हैं।

म्यूचुअल फंड और निवेश लक्ष्य कैसे संबंधित हैं?

अब जब आप विभिन्न प्रकार के म्यूचुअल फंडों को जानते हैं, तो सवाल उठता है: ‘सबसे अच्छा म्यूचुअल फंड कौन सा है? '

वैसे इस सवाल का कोई एक या सही जवाब नहीं है। ऐसा इसलिए है क्योंकि फंड हाउस विशिष्ट वित्तीय लक्ष्यों को प्राप्त करने के लिए म्यूचुअल फंड डिजाइन करते हैं।

और एक निवेशक के रूप में, आपको यह जानना होगा कि कौन से म्यूचुअल फंड आपके लक्ष्यों को सर्वोत्तम तरीके से प्राप्त करने में आपकी सहायता कर सकते हैं।

आपके सभी निवेश लक्ष्यों को तीन व्यापक समूहों में वर्गीकृत किया जा सकता है:

अल्पकालिक लक्ष्य (1-3 वर्ष): उदाहरण के लिए, 18 महीने में परिवार की छुट्टी पर जाना, कार खरीदना आदि

मध्यम अवधि के लक्ष्य (3-5 वर्ष): उदाहरण के लिए, 3/4 वर्षों में डिजिटल मार्केटिंग में अल्पावधि कोर्स करना

दीर्घकालिक लक्ष्य (5 वर्ष या अधिक): उदाहरण के लिए, अगले 5-7 वर्षों में एक घर खरीदना

12 महीने तक के किसी भी लक्ष्य के लिए, लिक्विड फंड में निवेश करना बेहतर है क्योंकि वे कम अस्थिर होते हैं।

इमरजेंसी फंड बनाने के लिए लिक्विड फंड एक अच्छा विकल्प हो सकता है। 1-3 वर्षों के बीच के लक्ष्यों के लिए, आप अल्पावधि ऋण कोष में निवेश करना चाह सकते हैं।

मध्यम अवधि के लक्ष्यों के लिए हाइब्रिड फंड अधिक अनुकूल हैं क्योंकि उनमें पूंजी की प्रशंसा और स्थिरता दोनों प्रदान करने की क्षमता है।

दीर्घकालिक उद्देश्यों के लिए, इक्विटी फंड उपयुक्त हैं।

म्यूचुअल फंड में निवेश कैसे करें

इन दिनों म्यूचुअल फंड में निवेश करना सहज हो गया है। आप इसे अपने घर से भी कर सकते हैं।

अपनी निवेश यात्रा शुरू करने के लिए आप यहां कदम उठा सकते हैं:

म्यूचुअल फंड खाते के लिए साइन अप करें

अपनी केवाईसी औपचारिकताओं को पूरा करें (यदि आपने अभी तक ऐसा नहीं किया है)

आवश्यक विवरण दर्ज करें

अपने वित्तीय लक्ष्यों के आधार पर उन फंडों की पहचान करें जिन्हें आप निवेश करना चाहते हैं।

फंड का चयन करें और आवश्यक राशि स्थानांतरित करें

यदि आप हर महीने SIP में निवेश करते हैं तो आप अपने बैंक के साथ एक स्थायी निर्देश भी बना सकते हैं।

विभिन्न प्रकार के म्यूचुअल फंड क्या हैं?

जब आप एक कार शोरूम में प्रवेश करते हैं, तो आप बहुत सारी अलग-अलग कारों को देखते हैं।

हैचबैक, सेडान, एसयूवी और शायद स्पोर्ट्स कार भी हैं। शोरूम में प्रत्येक कार एक अलग उद्देश्य प्रदान करती है।

एक साहसी व्यक्ति स्पोर्ट्स कार पसंद कर सकता है, जबकि बच्चों वाला परिवार (और एक पालतू जानवर) एक एसयूवी का विकल्प चुन सकता है।

उसी तरह, भारत में विभिन्न प्रकार के म्यूचुअल फंड हैं।

प्रत्येक फंड प्रकार का लक्ष्य विशिष्ट लक्ष्यों को प्राप्त करना है। यहां सबसे लोकप्रिय प्रकार के म्यूचुअल फंड हैं जिन्हें आप पा सकते हैं:

एसेट क्लास के आधार पर फंड के प्रकार:

डेट फंड

डेट फंड (जिसे फिक्स्ड इनकम फंड के रूप में भी जाना जाता है) सरकारी प्रतिभूतियों और कॉर्पोरेट बॉन्ड जैसी परिसंपत्तियों में निवेश करते हैं।

इन फंडों का उद्देश्य निवेशक को उचित रिटर्न देना है और उन्हें अपेक्षाकृत कम जोखिम भरा माना जाता है।

यदि आप एक स्थिर आय के लिए लक्ष्य रखते हैं और जोखिम से ग्रस्त हैं तो ये फंड आदर्श हैं।

इक्विटी फंड

डेट फंड के विपरीत, इक्विटी फंड आपके पैसे को शेयरों में निवेश करते हैं।

इन फंडों के लिए पूंजी की सराहना एक महत्वपूर्ण उद्देश्य है। लेकिन जब से इक्विटी फंड पर रिटर्न शेयरों के बाजार आंदोलनों से जुड़ा होता है, इन फंडों में जोखिम का एक उच्च स्तर होता है।

वे एक अच्छा विकल्प हैं यदि आप लंबी अवधि के लक्ष्यों जैसे सेवानिवृत्ति योजना या घर खरीदना चाहते हैं क्योंकि समय के साथ जोखिम का स्तर नीचे आता है।

हाइब्रिड फंड

क्या होगा यदि आप अपने निवेश में इक्विटी के साथ-साथ ऋण भी चाहते हैं? खैर, हाइब्रिड फंड इसका जवाब हैं।

हाइब्रिड फंड इक्विटी और फिक्स्ड इनकम सिक्योरिटीज दोनों के मिश्रण में निवेश करते हैं।

इक्विटी और डेट (एसेट एलोकेशन) के बीच आवंटन के आधार पर, हाइब्रिड फंड को विभिन्न उप-श्रेणियों में वर्गीकृत किया जाता है।

संरचना के आधार पर प्रकार के फंड:

ओपन-एंडेड म्यूचुअल फंड

ओपन-एंडेड फंड म्यूचुअल फंड हैं जहां कोई भी निवेशक किसी भी दिन निवेश कर सकता है।

इन निधियों को उनके नेट एसेट वैल्यू (एनएवी) पर खरीदा और बेचा जाता है।

ओपन एंडेड फंड अत्यधिक तरल होते हैं क्योंकि आप अपनी इकाइयों को अपनी सुविधानुसार किसी भी दिन फंड से रिडीम कर सकते हैं।

क्लोज एंडेड म्यूचुअल फंड

क्लोज-एंडेड फंड एक पूर्व-निर्धारित परिपक्वता अवधि के साथ आते हैं।

निवेशक केवल लॉन्च होने पर ही फंड में निवेश कर सकते हैं और परिपक्वता के समय ही फंड से अपना पैसा निकाल सकते हैं।

इन फंडों को शेयर बाजार में शेयरों की तरह सूचीबद्ध किया जाता है। हालांकि, वे बहुत तरल नहीं हैं क्योंकि ट्रेडिंग वॉल्यूम बहुत हैं।

अधिकांश म्यूचुअल फंड चार मुख्य श्रेणियों में आते हैं - मुद्रा बाजार फंड, बॉन्ड फंड, स्टॉक फंड और लक्ष्य तिथि फंड।

प्रत्येक प्रकार की अलग-अलग विशेषताएं, जोखिम और पुरस्कार हैं।

मनी मार्केट फंड में अपेक्षाकृत कम जोखिम होता है।

कानून के अनुसार, वे केवल कुछ उच्च-गुणवत्ता वाले, अमेरिकी निगमों द्वारा जारी किए गए अल्पकालिक निवेश और संघीय, राज्य और स्थानीय सरकारों में निवेश कर सकते हैं।

बॉन्ड फंड्स में मनी मार्केट फंड्स की तुलना में अधिक जोखिम होता है क्योंकि वे आमतौर पर उच्च रिटर्न का उत्पादन करते हैं।

क्योंकि कई अलग-अलग प्रकार के बॉन्ड हैं, बॉन्ड फंड के जोखिम और पुरस्कार नाटकीय रूप से भिन्न हो सकते हैं।

स्टॉक फंड कॉर्पोरेट शेयरों में निवेश करते हैं। सभी स्टॉक फंड समान नहीं हैं। कुछ उदाहरण निम्न हैं:

ग्रोथ फंड उन शेयरों पर ध्यान केंद्रित करते हैं जो नियमित लाभांश का भुगतान नहीं कर सकते हैं, लेकिन ऊपर-औसत वित्तीय लाभ के लिए संभावित हैं।

आय फंड उन शेयरों में निवेश करते हैं जो नियमित लाभांश का भुगतान करते हैं।

इंडेक्स फंड मानक और खराब 500 इंडेक्स जैसे किसी विशेष मार्केट इंडेक्स को ट्रैक करते हैं।

सेक्टर फंड एक विशेष उद्योग खंड में विशेषज्ञ हैं।

लक्ष्य तिथि निधि स्टॉक, बॉन्ड और अन्य निवेशों का मिश्रण रखती है।

समय के साथ, मिश्रण धीरे-धीरे फंड की रणनीति के अनुसार बदल जाता है।

लक्ष्य तिथि निधि, जिसे कभी-कभी जीवन चक्र निधि के रूप में जाना जाता है, को विशेष सेवानिवृत्ति की तारीख वाले व्यक्तियों के लिए डिज़ाइन किया गया है।